远期利率与未来短期利率的市场预期之间的关系是什么？解释利率期限结构的预期和流动性偏好理论。
举一反三
- [color=#000000]远期利率与市场预期的未来短期利率的差别有哪些? 解释利率期限结构的预期与流 [/color][color=#000000]动偏好理论的背景[/color]
- 下列关于利率期限结构理论的说法，正确的有（）。<br/>Ⅰ．市场预期理论认为利率期限结构取决于短期资金市场供求状况与长期资金市场供求状况的比较<br/>Ⅱ．流动性偏好理论认为流动性溢价是远期利率和未来的预期即期利率之间的差距<br/>Ⅲ．市场分割理论认为利率期限结构完全取决于对未来即期利率的市场预期<br/>Ⅳ．流动性偏好理论认为利率曲线的形状是由对未来利率的预期和延长偿还期所必需的流动性溢价共同决定 A: Ⅱ、Ⅳ B: Ⅰ、Ⅲ C: Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D: Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
- 中最被广泛接受的是流动性偏好理论。它认为市场是由短期投资者所控制的，一般来说远期利率超过未来短期利率的预期，即远期利率包括了预期的未来利率与流动溢价。 A: 完全预期理论 B: 有偏预期理论 C: 市场分割理论 D: 优先置产理论
- 根据流动性偏好理论，流动性溢价是远期利率与未来预期即期利率之间的差额。（）
- 某债券收益率曲线呈水平，则根据利率期限结构理论的期限选择和流动性溢价理论可知( )。 A: 市场预期未来短期利率将会保持不变 B: 市场预期未来短期利率将会微弱上升 C: 市场预期未来短期利率将会微弱下降 D: 市场预期未来短期利率将会明显上升