卖出一份蝶式价差组合:卖出一份执行价格为45的看涨期权，买入2份执行价格为50的看涨期权，卖出1份执行价格为55的看涨期权，分别给出到期日时当股票价格为42元，48元，53元时，投资组合的到期收益 A: 0，-3，-2 B: 0，-3，0.5 C: 0，-2，-3 D: 0，-2，0.5

蝶式价差策略的构成： A: 买入低执行价格看涨期权（看跌期权）一份 B: 买入高执行价格的看涨期权（看跌期权）一份 C: 卖出中间执行价格的看涨期权（看跌期权）两份 D: 卖出中间执行价格的看涨期权（看跌期权）一份

保护性领子期权：买入一份标的资产股票S，同时买入一份执行价格为45的看跌期权，卖出一份执行价格为50的看涨期权，分别给出到期日时股票价格为42元，48元，53元时，投资组合的到期收益 A: 45，48，53 B: 3，0，-3 C: 3，0，3 D: 45，48，50

以下期权组合属于做多宽跨式期权组合的是（）。 A: 买进9月份到期，执行价格为40元/股的A股票看涨期权，买入同样数量该股票9月份到期，执行价格为40元/股的看跌期权 B: 卖出9月份到期，执行价格为35元/股的A股票看跌期权，卖出同样数量该股票9月份到期，执行价格为40元/股的看涨期权 C: 卖出9月份到期，执行价格为40元/股的A股票看涨期权，卖出同样数量该股票9月份到期，执行价格为40元/股的看跌期权 D: 买进9月份到期，执行价格为35元/股的A股票看跌期权，买入同样数量该股票9月份到期，执行价格为40元/股的看涨期权

买卖期权平价关系表达式：标的股票价格＋看跌期权价格＝看涨期权价格＋执行价格现值。图（1）是买入股票；图（2）是卖出看涨期权；图（3）是执行价格的现值；图（4）是卖出看跌期权。[img=1293x1093]17de86a0bd5387e.jpg[/img]要求：以下哪个选项符合图形（1）+（2）=（3）+（4）的顺序并满足买卖期权平价关系： A: 看涨期权价格－标的股票价格 ＝ 看跌期权价格－执行价格现值 B: 标的股票价格 － 执行价格现值 ＝－看跌期权价格 + 看涨期权价格 C: 看跌期权价格－看涨期权价格＝－标的股票价格 + 执行价格现值 D: 标的股票价格 + 卖出看涨期权价格＝卖出看跌期权价格＋执行价格现值