两种证券组成的投资组合，当证券间的相关系数小于1时，下列关于分散化投资的表述中，不正确的是()。
A: 分散化投资发生必然伴随投资组合机会曲线的弯曲
B: 投资组合报酬率标准差小于各证券报酬率标准差的加权平均数
C: 两种证券报酬率的变化方向和比例相同
D: 其投资组合的机会集是一条曲线
A: 分散化投资发生必然伴随投资组合机会曲线的弯曲
B: 投资组合报酬率标准差小于各证券报酬率标准差的加权平均数
C: 两种证券报酬率的变化方向和比例相同
D: 其投资组合的机会集是一条曲线
举一反三
- 下列关于投资组合的说法中，错误的是（ ）。 A: 有效投资组合的期望报酬与风险之间的关系，既可以用资本市场线描述，也可以用证券市场线描述 B: 用证券市场线描述投资组合（无论是否有效地分散风险）的期望报酬与风险之间的关系的前提条件是市场处于均衡状态 C: 当投资组合只有两种证券时，该组合报酬率的标准差等于这两种证券报酬率标准差的加权平均值 D: 当投资组合包含所有证券时，该组合报酬率的标准差主要取决于证券报酬率之间的协方差
- 只要两种证券的相关系数小于1，证券组合期望收益率的标准差就小于各证券期望收益率标准差的加权平均数，即投资组合具有风险分散效应。
- 证券投资组合的β系数是个别证券的β系数的加权平均数；证券投资组合的预期报酬率也是个别证券报酬率的加权平均数。（）
- 下列关于投资组合的说法中，错误的是______。 A: 有效投资组合的期望报酬与风险之间的关系，可以用资本市场线描述，不可以用证券市场线描述 B: 用证券市场线描述投资组合(无论是否有效地分散风险)的期望报酬与风险之间的关系的前提条件是市场处于均衡状态 C: 当投资组合只有两种证券时，该组合报酬率等于这两种证券报酬率的加权平均值 D: 投资组合的机会集曲线描述了不同投资比例组合的风险和报酬之间的权衡关系
- 下列关于投资组合的说法中，不正确的是（）。 A: 投资组合理论认为，若干种证券组成的投资组合，收益是这些证券收益的加权平均数 B: 投资组合的风险是证券标准差的加权平均数 C: 两种证券的协方差＝它们的相关系数×一种证券的标准差×另一种证券的标准差 D: 证券组合的标准差不仅取决于单个证券的标准差，而且还取决于证券之间的协方差