计算以下期权的价格:在 [tex=1.0x1.286]oqTX8Aml1lQZAP0gMGUYCw==[/tex]个月时将[tex=0.5x1.286]w9szX5MVVkKzPTQtDmrYaA==[/tex]个月期的利率上限定为[tex=1.786x1.286]f7uV5w7yKIwGyEF/yOL1rg==[/tex]（按季度复利)，本金为[tex=2.0x1.286]P11V4Djnpttd5gkTon3Rxw==[/tex]美元。对应这段时间的远期利率为[tex=1.786x1.286]/sbV9mpAKQaj5NnLRN4r/g==[/tex]（按季度复利)[tex=2.0x1.286]J9/A4ATFM33wFtNG4YSNRQ==[/tex]个月期限的无风险利率为每年[tex=2.571x1.286]UhlZnUosdFFkvs3PLfimhg==[/tex]（连续复利)，远期利率的波动率为每年[tex=1.786x1.286]/sbV9mpAKQaj5NnLRN4r/g==[/tex]。
举一反三
- 假定你签署了一个无股息股票上[tex=0.5x1.286]jqwbaMcwegKiezuW6jWolg==[/tex]个月期限的远期合约，股票当前价格为[tex=1.0x1.286]3v/cTROuK+GI274+YtSz3A==[/tex]美元，无风险利率为[tex=1.786x1.286]/sbV9mpAKQaj5NnLRN4r/g==[/tex](连续复利)，远期价格为多少?
- 指数为[tex=2.0x1.286]0GE+4HWlM76PWfSAiyV97w==[/tex]，[tex=0.5x1.286]w9szX5MVVkKzPTQtDmrYaA==[/tex]个月的无风险利率为每年[tex=1.286x1.286]uKx+Yllq/LyuhtOSK9l8fQ==[/tex]，以后[tex=0.5x1.286]w9szX5MVVkKzPTQtDmrYaA==[/tex]个月的股息收益率为每年[tex=2.071x1.286]ifc3kUNnMrroWAQSJAL9gQ==[/tex]:[tex=0.5x1.286]jqwbaMcwegKiezuW6jWolg==[/tex]个月的无风险利率为每年[tex=2.071x1.286]TywRsJfjRKzpj7fP92NkwA==[/tex]，以后[tex=0.5x1.286]jqwbaMcwegKiezuW6jWolg==[/tex]个月的股息收益率为每年[tex=1.286x1.286]fLHFlO4n5NsC1PZWjExNyA==[/tex]。估计[tex=0.5x1.286]w9szX5MVVkKzPTQtDmrYaA==[/tex]个月期和[tex=0.5x1.286]jqwbaMcwegKiezuW6jWolg==[/tex]个月期的指数期货价格。假定所有利率和收益率均为连续复利。
- 某商品期货的价格为[tex=1.0x1.286]3nhkJcYMTvrW1KeAE6pzZA==[/tex]美元，利用三步二叉树来计算期权价值（a)[tex=0.5x1.286]+KHPSIYSHmDSFAmgplpxiQ==[/tex]个月期限、执行价格为[tex=1.0x1.286]sIEmQzExasn/Ibcuke6IOA==[/tex]美元的美式看涨期权，(b)[tex=0.5x1.286]+KHPSIYSHmDSFAmgplpxiQ==[/tex]个月期限、执行价格为[tex=1.0x1.286]sIEmQzExasn/Ibcuke6IOA==[/tex]美元的美式看跌期权。波动率为[tex=1.786x1.286]vmZfDhXGqLRHGS9f17M1CA==[/tex]，无风险利率（所有期限）为[tex=1.286x1.286]uKx+Yllq/LyuhtOSK9l8fQ==[/tex](连续复利)。[br][/br]
- 已知年名义利率为[tex=1.786x1.286]/sbV9mpAKQaj5NnLRN4r/g==[/tex]，每季度复利计息，则半年有效利率为（ ）。 未知类型：{'options': ['[tex=2.571x1.286]p9znmdTGQke/IqSBf2Zsxw==[/tex]', '[tex=2.571x1.286]tbwlJO79CV1C00br2All1w==[/tex]', '[tex=2.571x1.286]UebbXn0JnxcTy77rOnAHQQ==[/tex]', '[tex=2.571x1.286]63vMK89lpWIpI6dt3JDtlw==[/tex]'], 'type': 102}
- [tex=0.5x1.286]jqwbaMcwegKiezuW6jWolg==[/tex]个月、[tex=1.0x1.286]hCCGxbNHJsUvIyUrLS1+Qw==[/tex]个月、[tex=1.0x1.286]0c6Fvxvt5/VkfPNqAZoi3w==[/tex]个月和[tex=1.0x1.286]FMb1ILUwXZUJdGaE1QQ2EQ==[/tex]个月期限的零息利率分别为[tex=7.857x1.286]NRGZD10Cfhe8pOp7h2HngrOW8h9jJKlvxuSy4l8aYwQ=[/tex]和[tex=1.286x1.286]Lt40AXekx0BCV7FtcwQQRw==[/tex]，这里的利率为每半年复利[tex=0.5x1.286]7rcVY9u25Rg5EdwYVzpzgg==[/tex]次。相应的连续复利利率为多少?