一个看涨期权的Delta值为0.7意味着什么？若每个期权的Delta值均为0.7，如何使一个1000个看涨期权的空头变成Delta中性？
（1）Delta值为0.7意味着此时该看涨期权的标的股票每上涨1元钱，该看涨期权的价格就应该上涨0.7元钱。（2）看涨期权空头的Delta值为负，需要用正的Delta值对冲才能使Delta=0。因而若每个期权的Delta值均为0.7，要使一个1000个看涨期权空头变成Delta中性，则必须买入700份股票，或者进入标的为700份该股票的远期的多头。
举一反三
- 某投资者卖出1000份看涨期权，已知该看涨期权的delta值为0.7,则下列哪种做法可以达到 delta中性。 A: 买入700份看跌期权 B: 卖出700份看跌期权 C: 买入700份股票 D: 卖出700份股票
- 已知看涨期权的Delta为0.7。如果使得1000份该期权空头成为Delta中性,则需要( )标的资产。 A: 卖出700份 B: 买入700份 C: 卖出1000份 D: 买入1000份
- 假设某看涨期权的Delta为0.8，当前股票价格为10元，看涨期权的价格为2元。 关于Delta值，下列说法不正确的是（）。 A: 期权未到期前，实值期权的Delta>平值期权的Delta>虚值期权的Delta B: 期权距到期日的时间越近，实值、平值、虚值三种期权的Delta值差距越大 C: Delta对套期保值者来说很重要，但对投机者来说无关紧要 D: Delta的取值可以是负值
- 深度实值看涨期权的Delta接近于1
- 如果期货看涨期权的delta为0.4，意味着( )。
内容
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假设一个期权空头头寸是delta中性的，但是gamma值为-600。假设存在一个可交易的期权，它的delta值为0.75，gamma值为1.50，为了保证期权头寸具有delta中性和gamma中性，应该进行下列哪种合适的策略？
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某投资者持有10个Delta=0．6的看涨期权和8个Delta=-0．5的看跌期权，若要实现Delta中性以规避价格变动风险，应进行的操作为（）。 A: 卖出4个Delta=-0.5的看跌期权 B: 买入4个Delta=-0.5的看跌期权 C: 卖空两份标的资产 D: 卖出4个Delta=0.5的看涨期权
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无收益资产欧式看涨期权的Delta的取值范围在0与1之间，因此欧式看涨平值期权的Delta一定等于0.5。
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深度实值看涨期权的Delta接近于1 A: 正确 B: 错误
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中国大学MOOC: 深度虚值看涨期权的Delta接近于1