假设你是国内某银行业务部的一位客户经理。你有一位客户是某开发区的一家进出口企业A公司。该公司的收入主要以美元为主,而多以欧元支付。10月初,该公司购入一批货物,价值391,000欧元。双方约定12月份付清货款。假设即期汇率为1欧元=1.2745美元,则成本为498,329.5美元。该公司有理由相信12月份欧元汇率升值。假设一:12月份付款时欧元汇率升值到1欧元=1.3000美元。在10月初欧元两个月的远期汇率为1欧元=1.2823美元。10月初,欧元期货价格1欧元=1.2845美元;12月份的时候欧洲期货的价格1欧元=1.3145美元。看涨期权协定价格:1欧元=1.2750美元,391000欧元,期权费1%。请应用这三种不同的金融衍生工具,来看A公司的盈亏情况。若12月份付款时欧元汇率贬值1欧元=1.2675美元,(12月份的时候欧洲期货的价格1欧元=1.2760美元。)再次分别分析H公司盈亏情况。
假设你是国内某银行业务部的一位客户经理。你有一位客户是某开发区的一家进出口企业A公司。该公司的收入主要以美元为主,而多以欧元支付。10月初,该公司购入一批货物,价值391,000欧元。双方约定12月份付清货款。假设即期汇率为1欧元=1.2745美元,则成本为498,329.5美元。该公司有理由相信12月份欧元汇率升值。假设一:12月份付款时欧元汇率升值到1欧元=1.3000美元。在10月初欧元两个月的远期汇率为1欧元=1.2823美元。10月初,欧元期货价格1欧元=1.2845美元;12月份的时候欧洲期货的价格1欧元=1.3145美元。看涨期权协定价格:1欧元=1.2750美元,391000欧元,期权费1%。请应用这三种不同的金融衍生工具,来看A公司的盈亏情况。若12月份付款时欧元汇率贬值1欧元=1.2675美元,(12月份的时候欧洲期货的价格1欧元=1.2760美元。)再次分别分析H公司盈亏情况。
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