由市场指数资产组合和货币市场账户组成的消极资产组合,如何才会具有和基金相同的贝塔值?说明这种消极投资组合和阿尔法值等于[tex=0.571x0.786]c59+3vo0/Vn/FvNRhDRu5g==[/tex]中所求值的基金两者的期望收益有何不同?
举一反三
- 由市场指数资产组合和货币市场账户组成的消极资产组合，要使其具有和该共同基金相同的贝塔值，则市场指数资产组合的比重为（）。 A: 0.2 B: 0.4 C: 0.6 D: 0.8
- 根据下面材料，回答下列问题： 某共同基金的贝塔值为0.8，期望收益率为14%，假定无风险利率rf=5%。 由市场指数资产组合和货币市场账户组成的消极资产组合，要使其具有和该共同基金相同的贝塔值，则市场指数资产组合的比重为( )。 A: 0.2 B: 0.4 C: 0.6 D: 0.8
- 假定借款受到限制，因此零贝塔资本资产定价模型成立。市场资产组合的期望收益率为[tex=1.857x1.143]NbWshJjKDGcCSZBZWXPc4g==[/tex]，而零贝塔资产组合的期望收益率为[tex=1.357x1.143]HWI03/zqsSch1q4kviyrMw==[/tex]。贝塔值为[tex=1.286x1.0]//F5DFt78YSeiO0derUO6g==[/tex]的资产组合的期望收益率是多少?
- 考虑一风险资产组合，年末来自该资产组合的现金流可能为[tex=2.5x1.0]xlHoieBe1z9pM6sUTRc0PQ==[/tex]或[tex=3.0x1.0]hDeLQWoQBSRjyxTiuzZ66Q==[/tex]美元,概率相等，均为[tex=1.286x1.0]4Y4RCNAz/aRcLbbbhcjH4w==[/tex];可供选择的无风险国库券投资年利率为[tex=1.357x1.143]Fj8pzWLQXWga8JTmJGU3nA==[/tex]。假定投资者可以以[tex=0.571x0.786]c59+3vo0/Vn/FvNRhDRu5g==[/tex]中的价格购买该资产组合，该投资的期望收益率为多少?
- 一个成功的市场选择者，会在（） A: 市场高涨时提高基金组合的β值，市场低迷时提高基金组合的β值 B: 市场高涨时提高基金组合的β值，市场低迷时降低基金组合的β值 C: 市场高涨时降低基金组合的β值，市场低迷时降低基金组合的β值 D: 市场高涨时降低基金组合的β值，市场低迷时提高基金组合的β值